| Главная » Статьи » Каталоги форекс » Статьи форекс |
Раздельное тестирование входов и выходов торговой системы
После того, как вы подобрали элементы вашей торговой системы, возникает соблазн немедленно протестировать ее как единое целое. Кроме всего прочего, система по своему составу и определению есть совокупность взаимосвязанных частей, и кажется разумным, что она должна тестироваться в комплексе. Проблема такого подхода заключается в том, что один элемент системы может улучшать или ухудшать результаты относительно остальных.
 У вас может быть прекрасный метод вхождений, однако, если у вас слабые выходы, это забракует ваши вхождения вместе с оставшейся частью системы, если результаты совокупной производительности не удовлетворят вашим стандартам. Также хорошо бы знать, насколько часто используется один элемент по сравнению с остальными. Если ваш контроль рисков состоит из двух типов остановок, простой долларовой остановки и недавнего пика или впадины, то в процессе разработки и тестирования вам поможет знание того, как часто включается каждая из этих остановок.
По этим причинам мы разработали методы, которые разделяют части торговой системы и позволяют тестировать их независимо. Эти методы неидеальны, потому что части системы часто неразрывно связаны, но мы находим их весьма полезными. Заметьте, что любые демонстрируемые нами результаты тестирования не являются утверждениями о превосходстве одного метода над другим. Мы пытаемся показать процесс, а не быть арбитрами в дискуссии о том, какие технические исследования лучше. Мы настоятельно рекомендуем, чтобы вы провели эти процедуры самостоятельно в контексте собственных потребностей и пришли к своим собственным заключениям.
Тестирование вхождений Тестирование ваших любимых методов вхождений может оказаться очень разоблачительным (и болезненным). Мы все слишком часто убеждались, что многие дорогие нашему сердцу предположения о правильности способа вхождения в рынок оказывались в лучшем случае посредственными. Когда вы станете экспертом в тести- . ровании систем, вы, вероятно, обнаружите, что важность вхождений уменьшается, и что способ, которым вы выходите с рынка, становится более важным фактором. Все, что вы можете требовать от вхождения, это чтобы оно вам дав ало более чем случайный потенциал дохода. После того, как вы это получили, только от вашей стратегии выхода зависит, сможете ли вы поймать столько дохода, сколько возможно, поддерживая при этом убытки на разумном уровне. Одним из наиболее важных статистических параметров, получаемых при тестировании систем, является процент выигрышей по отношению к проигрышам (% выигрышей). При прочих равных высокий процент выигрышей, очевидно, предпочтительней низкого процента выигрышей. К счастью, если отношения среднего дохода к средним потерям установлены правильно, это может принести на продолжительном периоде прибыль, даже если процент выигрышей упал до очень малфй величины. Большинство долгосрочных трейдеров умудряются выживать, вылавливая то тут, то там очень большие доходы, и приходят к итогу всего в 35 - 45 процентов выигрышных торгов. Проблема в том, что, несмотря на малые потери и большие доходы, чем меньше процент выигрышей, тем более непостоянными будут торговые результаты. К некоторому моменту скачки баланса счета от вершины к впадине станут невыносимы для всех, кроме трейдеров с самыми крепкими нервами.
С еще более сложной задачей сталкиваются дневные трейдеры, которые должны разработать метод, который выигрывает более чем в 50 процентах случаев. Эти трейдеры не могут позволить своим доходам течь, потому что они вынуждены выходить до того, как закроется рынок. Их отношение стоимости трансакций к доходам от торговли обычно очень высоко, и чрезвычайно сложно поддерживать отношение среднего выигрыша к среднему проигрышу на уровне больше 1:1. Независимо от того, являетесь ли вы краткосрочным или долгосрочным трейдером, нельзя получить высокий процент выигрышей без правильного вхождения в рынок. Несмотря на то, что в совокупной схеме выходы важнее вхождений (кроме всего прочего, именно выход окончательно определяет отдачу торговли), намного проще найти хорошие выходы, когда вхождения были совершены правильно.
Методология тестирования вхождений Лучший способ эффективно протестировать любой отдельный элемент торговой системы - изолировать его насколько это возможно. Однако изолирование элементов торговой системы значительно сложнее, чем могло бы показаться, потому что торговая система, по определению, состоит из набора взаимосвязанных компонентов. Изменение одного компонента даже на небольшую величину может сильно изменить ваши торговые результаты неожиданным и непредсказуемым образом. Мы часто делали тщательно продуманные незначительные изменения в тестируемой нами системе, которые производили невообразимый беспорядок в н'ашей аккуратно созданной стратегии. После того, как это произошло возмутительно большое количество раз, мы решили применить пошаговый подход, который позволил бы нам изолировать вхождения от других элементов торговой системы. Мы не утверждаем, что это единственный или лучший путь тестирования вхождений, но он кажется вполне логичным, и он работал у нас. Метод прост. Настройте вашу торговую систему и затем удалите ваши нормальные выходы. Замените их на метод, который автоматически выходит с рынка через заданное количество дней после вхождения. В нашем тестировании мы обычно искали сигналы вхождения, которые бы ставили нас на правильную сторону среднесрочных трендов. Мы установили выход теста после 2,10,15 и 20 дней. Выбор дней дает некоторое понимание силы и направления рынка после вхождения. Например, если ваш 5-дневный выход дает малый процент выигрышных торгов, в то время как 10-дневные выходы дают хорошие результаты, мы могли бы заключить, что у нас есть некоторое пространство для улучшения задания времени при том, что наше направление кажется правильным. Если пятидневные выходы дают лучшие результаты, мы, возможно, получили хороший метод вхождений для краткосрочной торговли, но не для наших долгосрочных задач. Вам следует установить временные периоды для дней выхода в соответствии с вашим собственным стилем торговли. Например, вы могли бы найти ценным тестировать выходы после только 1 дня, или вы могли бы решить выходить после 30 дней.
Анализ результатов тестирования Мы хотим, чтобы тест показал нам процент выигрышей, основанный, насколько это возможно, на правильности направления вхождения и задания времени вхождения без учета других соображений. Удалите все проскальзывания и комиссионные расходы и не используйте остановок. Будет еще достаточно возможностей для включения фактора соответствующих расходов, когда в будущем мы соберем систему для совокупного тестирования. Так как вы не используете остановки или какие-либо другие реальные выходы, показатели совокупного дохода, полученные в результате тестирования такого типа, по существу, не имеют смысла. Сейчас мы вынуждены рассматривать доходы и потери как случайности рынка. То же верно и для отношений среднего дохода к средним потерям. Когда мы закончим собирать нашу объединенную систему, текущие остановки и выходы фиксации дохода определят значения этих величин. На этом этапе важной величиной для сравнения вхождений является процент выигрышей. Если метод вхождения стоящий, то он должен вводить вас в рынки в правильном направлении с процентом выигрышей значительно превышающим случайное. Мы не собираемся погружаться в статистические проверки "значительности", но все же приведем основное правило: вхождение считается лучше, чем случайное, если оно прибыльно по меньшей мере 55 процентов времени на диапазоне рынков. Также, если вы пытаетесь следовать за трендом, торги должны показывать повышающийся процент выигрышей с увеличением временного интервала.
Чрезвычайно важно, чтобы любой выбираемый вами метод вхождения производил результаты лучше, чем случайное вхождение, потому что при добавлении остановок и попытке позволить доходам течь процент выигрышей непременно существенно снизится. Чем лучше изначально процент выигрышей ваших вхождений, тем ближе могут быть ваши остановки. Если вы предпочитаете относительно далекие остановки, вы можете добиться более высокого процента выигрышей за счет увеличения риска на торговле.
Невозможно регулировать торговую систему, изменяя ее основные элементы, и видеть результаты Очередной итерации, но мы нашли, что становится намного проще, если вы работаете, полагаясь на точное знание того, насколько эффективны ваши вхождения, и, таким образом, четко видите результат ваших методов выхода. Если вы начали с метода вхождения правильного в 75 процентах случаев, и он скатился до 30 процентов выигрышей после добавления всех необходимых остановок и стратегий выхода, вы можете продолжать работу, исправляя только несовершенные элементы системы, вместо модификации вхождений. Большинство трейдеров, взглянув на только что описанную систему, возложили бы ответственность на вхождения.
К сожалению, вхождения собирают похвалы и порицания за результаты системы, что совершенно неправильно. Наше независимое тестирование вхождений позволяет понять, какую часть похвал или обвинений они действительно заслуживают. Кажется, большая часть тестирования технических исследований проводится на оборотной основе, когда один и тот же индикатор используется как для вхождений, так и для выходов. Мы не станем докучать демонстрацией этих бесполезных результатов тестирования. Исследование может прекрасно подходить для той или иной задачи, но мы никогда не сможем узнать результаты из-за невозможности изолировать его способность выполнения каждой из функций.
Важность выходов Мы, очевидно, не рекомендовали бы вам торговать без остановок, выходя с рынка через произвольное количество дней. Тем не менее такое упражнение показывает всю сложность нахождения метода вхождения, который, будучи отделенным от стратегии выхода, давал бы неслучайные результаты. Задача вхождения, как мы говорили, состоит в том, чтобы дать нам вероятность дохода больше, чем вероятность выпадения монетки на определенную сторону. Вам нужтю протестировать ваши вхождения, и, если ваш текущий метод не в состоянии показать производительность лучше, чем просто случайный, то лучше бы вам поискать новый метод. Что, вероятно, не менее важно, это исследование подчеркивает важность выходов. Мы утверждаем, что возможно создать прибыльную торговую систему, использующую случайные вхождения и комбинацию остановок и выходов получения доходов. Невозможно сконструировать прибыльную систему, использующую почти идеальные вхождения и случайные остановки и выходы. Сконцентрируйте ваши усилия на том, что особенно важно: на контроле рисков, хороших выходах и управлении денежными средствами вместо того, чтобы гоняться за идеальным методом вхождения. В следующий раз, когда вы услышите о ком-то, получающем большие доходы, обусловленные применением последнего высокотехнологичного метода вхождения, спросите его о применяемой им стратегии выхода и запишите ее, потому что, вероятно, в ней-то и кроется секрет успеха.
Тестирование выходов Тестирование вхождений, изолированных от выходов, относительно простое, а результаты объективны и легко оценимы. Независимое тестирование выходов намного сложнее. Так как вхождения и выходы часто взаимодействуют непредсказуемыми путями, тесты, разработанные для демонстрации нам относительных преимуществ различных стратегий выходов, будут находиться под влиянием метода вхождения. Мы сил постарались разработать процедуру тестирования, которая давала бы нам некоторое понимание относительных достоинств различных популярных стратегий выходов. Несмотря на то, что мы не полностью удовлетворены методологией тестирования, мы полагаем, что она достаточно хорошадля того, чтобы позволить нам беспристрастно сравнить различные выходы при одинаковых рыночных условиях. Методология тестирования выходов Для тестирования невозможно изолировать выход так же эффективно, как вхождение. Лучший метод, который нам удалось придумать, заключается в тестировании всех стратегий выхода с использованием одного и того же простого метода вхождения. Мы подобрали метод вхождения, дающий разумные результаты в качестве оборотной системы, и затем тестировали каждый из методов выхода на одинаковых данных с идентичными вхождениями. Если каждый метод выхода тестируется при использовании одинаковых вхождений, то мы сможем произвести обоснованные сравнения результатов. Надо признаться, выходы, которые хорошо работают с одной системой вхождений, не обязательно будут так же хорошо работать с другой, но, если вхождение носит насколько возможно общий характерно вы по крайней мере получите некоторое представление об относительной эффективности различных выходов. Аналогично тестированию вхождений вы можете встревожиться, взглянув на результаты тестирования ваших любимых стратегий выхода, и обнаружить, что они не лучше простой оборотной системы. Мы уж точно были удивлены многими результатами нашего тестирования.
В качестве метода вхождения для наших тестов подойдет практически любая оборотная система следования за трендом, например система пересечения двух простых скользящих средних (5 дней/10 дней, 5/20, 5/30 и 5/40) в качестве таймера вхождений. Длинное вхождение будет сигнализировано пересечением краткосрочной скользящей средней снизу вверх более долгосрочной скользящей средней, а короткое вхождение будет генерироваться противоположным пересечением. Выходами для эталонного теста производительности будут развороты скользящих средних. На открытии торгового дня, следующего за пересечением скользящих средних, мы закроем одну торговлю и немедленно инициируем другую, но уже в противоположном направлении. Так как мы оставляем точки вхождения насколько возможно неизменными для непосредственного сравнения выходов, мы будем торговать только на пересечениях и никогда - между пересечениями.
Чувствительность методов задания времени выходов надо установить таким образом, что выход обычно будет генерироваться перед следующим разворотом скользящих средних. Если выход не включится, торговля будет закрыта пересечением скользящих средних, и новая торговля будет инициирована в тот же день и на той же цене открытия, что и у оборотной системы. Таким образом, все тесты должны генерировать одинаковое с эталонной системой количество торгов на рынке. Каждый выход будет бороться с идентичными рыночными условиями, включая одинаковые развороты эталонной системы. Это позволяет нам сравнивать одни выходы с другими. При прочих равных будет просто найти стратегию выхода с лучшей производительностью.
Одно предостережение: трудно найти выход, который бы всегда выводил нас с рынка до пересечения скользящих средних. Чем больше торгов используют нереверсивные выходы, тем лучше для нашего теста. Мы хотим, чтобы как можно больше наших выходов были результатами сигналов тестируемого нами метода выходов, а не разворотами скользящих средних. К сожалению, мы не можем избавиться от эталонных разворотов, потому что тогда количество торгов и даты вхождений будут коренным образом меняться от одного теста выходов к другому.
Другие статьи по теме:
| |
| Категория: Статьи форекс | Добавил: Admin (12.01.2011) | |
| Просмотров: 3643 |
| Всего комментариев: 0 | |